Ставка рефинансирования: что это такое простыми словами

Когда мы берем деньги в долг в кредитном учреждении, мы соглашаемся не только на выплату полученной суммы денег, но и на установленные для выбранного кредитного продукта проценты. Возникает вопрос: а как эта величина процентов определяется? Почему она равна, например, 10%, а не 20% и не 50%? Все дело в том, что банк сам берет деньги в долг у государства под определенный процент, называемый ставкой рефинансирования или ключевой ставкой. От нее он и пляшет, устанавливая свои проценты для клиентов.

Содержание

Ставка рефинансирования (ключевая ставка) Центрального Банка (ЦБ РФ) — что это такое и для чего она нужна + актуальная ключевая ставка на сегодня

Актуальная на сегодня ставка рефинансирования (ключевая ставка) Центрального банка РФ – 7,25% (действует с 27.04.2018 г. по настоящий момент)

Ставка рефинансирования – это по-другому денежное снабжение Центральным Банком России других банков. ЦБ России дает деньги в кредит коммерческим банкам и прочим финансовым организациям, а те в свою очередь дают кредиты как обычным гражданам (физическим лицам), так и различным компаниям и организациям (юридическим лицам).

На практике это выглядит следующим образом: коммерческий банк может взять у ЦБ – предположим, один миллион долларов. Через год он обязан вернуть центральному банку общую сумму в миллион американских денег + проценты, которые набежали за это время по той самой ставке рефинансирования. За этот год коммерческий банк дает деньги в долг населению и организациям под бо́льший процент, чем ставка рефинансирования – и получает прибыль. Население получает кредиты, Центральный банк тоже в убытке не остается – вроде все довольны.

В цифрах это может выглядеть следующим образом: допустим, ставка рефинансирования составляет 10% (точный размер ставки на сегодняшний день вы можете узнать в конце статьи). Банк берет в долг энную сумму денег у центрального банка России под 10% годовых, а потом выдает эти деньги обычным гражданам, например, под 18% годовых. Полученную разницу банкиры кладут себе карман.

Почему государственный Центральный банк не дает в долг людям напрямую?

ЦБ работает только с крупными суммами, там не миллионы, а десятки и сотни миллионов долларов крутятся. Говоря попросту – «не царское это дело, каждой старушке кредиты выдавать».

Получается что банки выступают посредниками, но это даже нам на пользу, так как банковские организации имеют разветвленную структуру с сотнями офисов и банкоматов по всей стране, что позволяет рядовым гражданам найти ближайшее к своему дому отделение и получить необходимые финансовые услуги.

Может ли коммерческий банк получить у ЦБ денег побольше и подешевле, а свои кредиты раздавать подороже?

Грубо говоря – да, может. Но совсем большую разницу коммерческие банки устанавливать не могут – конкуренция, однако!

Будешь «драть три шкуры» – клиенты в другой банк убегут. И останешься с государственной суммой денег, а их ведь возвращать надо!

Поэтому, как правило, ставки кредитования в различных кредитных учреждениях различаются не сильно.

Правда здесь есть и исключения из правил. Речь идет о кредитных организациях, которые занимаются потребительским кредитованием в крупных магазинах, а также кредитованием с помощью карт, рассылаемых по почте. Примеры таких организаций: Банк Хоум кредит, Русский стандарт, ОТП банк, Альфа банк, Ренессанс Кредит и другие. Процентные ставки в таких случаях могут достигать 30-70%. Это достигается за счет психологических аспектов поведения людей, а также низким уровнем финансовой грамотности.

Откуда берется конкретное значение ставки рефинансирования?

Ставка рефинансирования определяется исходя из текущей экономической ситуации в стране и уровня инфляции. Если уровень инфляции повышается, то центробанк повышает ставку рефинансирования. Если уровень инфляции понижается, то Центробанк понижает ставку рефинансирования.

Выглядит обычно это следующим образом: когда ставка рефинансирования низкая, то кредиты становятся доступными. Процентная ставка по кредитам падает и люди охотно берут их. Еще бы, ведь переплачивать придется немного, тогда взять деньги в долг выгодно. Можно купить массу всего и потихоньку расплачиваться.

Предприятиям еще лучше. Чем больше денег они привлекают в свой бизнес и чем эти деньги дешевле, тем больше товаров они смогут произвести и большую выручку получить.

В итоге, когда денег у людей на руках много, то покупок становится больше, в следствие чего товары обычно начинают дорожать. Люди начинают сметать все с прилавков. Товаров на всех начинает не хватать и продавцы начинают поднимать на них цены. Вместе с этим начинает расти инфляция.

Напомню, инфляция – это процесс обесценивания денег, когда в разные периоды времени, на одну и ту же сумму денег, вы можете купить разное количество одного и того же товара.

Высокий уровень инфляции отражается на благосостоянии людей. Чем выше инфляция, тем ниже уровень благосостояния людей и тем более они не довольны. А это уже угроза для правительства страны, так как недовольный народ может восстать и выбрать себе других правителей.

Поэтому, ставка рефинансирования выступает неким инструментом для влияния на уровень инфляции в стране. Для снижения инфляции ставку рефинансирования поднимают. От чего кредиты становятся дороже. Людям становится невыгодно и дорого их брать, что в итоге отражается на покупательской способности.

Денег у людей становится меньше и люди начинают меньше тратить. Заработанные средства идут только на самое необходимое. Приходится отказываться от деликатесов и новомодных гаджетов. Из-за этого продажи в магазинах падают и продавцы начинают снижать цены на товары. Все это приводит к снижению инфляции.

Читайте также  Как заработать на кредитных и дебетовых банковских картах

Стоить отметить, что помимо перечисленных выше случаев – ставка рефинансирования применяется и в налогообложении.

  • В частности налогом облагаются доходы по банковским депозитам, которые превышают ставку рефинансирования + 5 процентных пункта. Например, если вы открыли депозит под 15 процентов годовых, при этом ставка рефинансирования составила 10%.Тогда для расчета мы к 10 прибавляем 5 и получаем те же 15%. То есть налог с дохода по депозиту взиматься не будет.Но если вы затем оформили новый вклад под 16% годовых при той же ставке рефинансирования, то тогда вам придется заплатить налог в 35% с 1% процента дохода полученного по депозиту.
  • Также ставка рефинансирования помогает определить сумму компенсации, которую работодатель обязан заплатить работнику в случае задержки заработной платы, отпускных или денег, причитающихся при увольнении.По законодательству работодатель обязан возместить причитающуюся сумму + денежную компенсацию в размере не ниже 1/300 установленной ставки рефинансирования за каждый просроченный день.
  • Ну и наконец, ставка рефинансирования применяется для определения пени для лиц, имеющих задолженность по налогам и различным сборам. Для этого используют следующую формулу:

Изменение ставки рефинансирования с 1992 года по сегодняшний день:

ДАТА %
с 27.04.2018 г. по настоящий момент 7.25
с 23.03.2018 г. – по 26.04.2018 года 7.25
с 12.02.2018 г. – по 22.03.2018 года 7.50
с 18.12.2017 г. – по 11.02.2018 года 7.75
с 30.10.2017 г. – по 17.12.2017 года 8.50
с 18.09.2017 г. – по 29.10.2017 года 8.50
с 19.06.2017 г. – по 17.09.2017 года 9.00
с 02.05.2017 г. – по 18.06.2017 года 9.25
с 27.03.2017 г. – по 01.05.2017 года 9.75
с 19.09.2016 г. – по 26.03.2017 года 10
с 14.06.2016 г. – по 18.09.2016 г. 10.50
01.01.2016 г. – 13.06.2016 г. 11
14.09.2012 г. — 31.12.2015 г. 8.25
26.12.2011 г. — 13.09.2012 г. 8
03.05.2011 г. –  25.12.2011 г. 8.25
28.02.2011 г. – 02.05.2011 г. 8
01.06.2010 г. – 27.02.2011 г. 7.75
30.04.2010 г. – 31.05.2011 г. 8
29.03.2010 г. – 29.04.2010 г. 8.25
24.02.2010 г. – 28.03.2010 г. 8.5
28.12.2009 г. – 23.02.2010 г. 8.75
25.11.2009 г. – 27.12.2009 г. 9
30.10.2009 г. – 24.11.2009 г. 9.5
30.09.2009 г. – 29.10.2009 г. 10
15.09.2009 г. – 29.09.2009 г. 10.5
10.08.2009 г. – 14.09.2009 г. 10.75
13.07.2009 г. – 9.08.2009 г. 11
05.06.2009 г. – 12.07.2009 г. 11.5
14.05.2009 г. – 04.06.2009 г. 12
24.04.2009 г. – 13.05.2009 г. 12.5
01.12.2008 г. – 23.04.2009 г. 13
12.11.2008 г. – 30.11.2008 г. 12
14.07.2008 г. – 11.11.2008 г. 11
10.06.2008 г. – 13.07.2008 г. 10.75
29.04.2008 г. – 09.06.2008 г. 10.5
04.02.2008 г. – 28.04.2008 г. 10.25
19.06.2007 г. – 03.02.2008 г. 10
29.01.2007 г. – 18.06.2007 г. 10.5
23.10.2006 г. – 28.01.2007 г. 11
26.06.2006 г. – 22.10.2006 г. 11.5
26.12.2005 г. – 25.06.2005 г. 12
15.06.2004 г. – 25.12.2005 г. 13
15.01.2004 г. – 14.06.2004 г. 14
21.06.2003 г. – 14.01.2004 г. 16
17.02.2003 г. – 20.06.2003 г. 18
07.08.2002 г. – 16.02.2003 г. 21
09.04.2002 г. – 06.08.2002 г. 23
04.11.2000 г. – 08.04.2002 г. 25
10.07.2000 г. – 03.11.2000 г. 28
21.03.2000 г. – 09.07.2000 г. 33
07.03.2000 г. – 20.03.2000 г. 38
24.01.2000 г. – 06.03.2000 г. 45
10.06.1999 г. – 23.01.2000 г. 55
24.07.1998 г. – 09.06.1999 г. 60
29.06.1998 г. – 23.07.1998 г. 80
05.06.1998 г. – 28.06.1998 г. 60
27.05.1998 г. – 04.06.1998 г. 150
19.05.1998 г. – 26.05.1998 г. 50
16.03.1998 г. – 18.05.1998 г. 30
02.03.1998 г. – 15.03.1998 г. 36
17.02.1998 г. – 01.03.1998 г. 39
02.02.1998 г. – 16.02.1998 г. 42
11.11.1997 г. – 01.02.1998 г. 28
06.10.1997 г. – 10.11.1997 г. 21
16.06.1997 г. – 05.10.1997 г. 24
28.04.1997 г. – 15.06.1997 г. 36
10.02.1997 г. – 27.04.1997 г. 42
02.12.1996 г. – 09.02.1997 г. 48
21.10.1996 г. – 01.12.1996 г. 60
19.08.1996 г. – 20.10.1996 г. 80
24.07.1996 г. – 18.08.1996 г. 110
10.02.1996 г. – 23.07.1996 г. 120
01.12.1995 г. – 09.02.1996 г. 160
24.10.1995 г. – 30.11.1995 г. 170
19.06.1996 г. – 23.10.1995 г. 180
16.05.1995 г. – 18.06.1995 г. 195
06.01.1995 г. – 15.05.1995 г. 200
17.11.1994 г. – 05.01.1995 г. 180
12.10.1994 г. – 16.11.1994 г. 170
23.08.1994 г. – 11.10.1994 г. 130
01.08.1994 г. – 22.08.1994 г. 150
30.06.1994 г. – 31.07.1994 г. 155
22.06.1994 г. – 29.06.1994 г. 170
02.06.1994 г. – 21.06.1994 г. 185
17.05.1994 г. – 01.06.1994 г. 200
29.04.1994 г. – 16.05.1994 г. 205
15.10.1993 г. – 28.04.1994 г. 210
23.091993 г. – 14.10.1993 г. 180
15.07.1993 г. – 22.09.1993 г. 170
29.06.1993 г. – 14.07.1993 г. 140
22.06.1993 г. – 28.06.1993 г. 120
02.06.1993 г. – 21.06.1993 г. 110
30.03.1993 г. – 01.06.1993 г. 100
23.05.1992 г. – 29.03.1993 г. 80
10.04.1992 г. – 22.05.1992 г. 50
01.01.1992 г. – 09.04.1992 г. 20

Заключение

Надеемся, что наша статья помогла ответить вам на вопрос: Что такое ставка рефинансирования ЦБ РФ и для чего она нужна.

Источник: https://myrouble.ru/chto-takoe-stavka-refinansirovaniya-i-dlya-chego-ona-nuzhna/

Что такое ставка рефинансирования? На что она влияет и когда изменится?

Но что это простыми словами, кем и для чего устанавливается и зачем все время меняется? Об этом расскажем в нашей статье.

Что такое ставка рефинансирования. Кто ее определяет?

Центральный банк любой страны сосредотачивает в своих руках не только огромные финансовые потоки, но и определенную власть. Так, он регулирует деятельность всех остальных банков страны, выдает им лицензии или отзывает их, делая тем самым дальнейшую их деятельность нелегальной.

А еще ЦБ выдает займы банкам и другим кредитно-финансовым организациям. Обратно эти учреждения возвращают деньги с процентами. Размер процентов определяет ставка рефинансирования в РФ.

Значение ставки рефинансирования заключается в том, что именно от нее во многом зависит то, под какой процент граждане получат кредиты от банков. Понятно, что ни один банк не выдаст займ под процент меньший, чем ставка ЦБ. Это будет финансового невыгодно.

Ведь нужно не просто «отработать», то есть окупить процент по займу, взятому в Центробанке, чтобы вернуть ему ссуженную сумму денег вовремя и в полном объеме, но еще и окупить работу специалистов, офисов, получить чистую прибыль, наконец. Вот почему ставка банков всегда выше ставки рефинансирования, и не на один процентный пункт, а минимум на 3-4, а чаще на 7-8 и даже больше.

Но от чего зависит показатель, устанавливаемый ЦБ РФ? От уровня инфляции в стране. Чем она выше, тем больших показателей будет достигать СР, поскольку только ее ростом можно сдержать рост цен.

В экономике также встречается понятие «отрицательная ставка». Это когда банк дает кредит под нулевой или очень низкий процент. Или даже под отрицательный, к примеру, под -0,1%. Это помогает противостоять слишком низкой инфляции. В экономику страны поступают дополнительные деньги, которых становится слишком много, и они начинают обесцениваться. Это приводит к росту цен, что стимулирует рост инфляции. В России таких шагов никогда не предпринималось, но в других странах, например, в Дании, ЕС, Японии данный факт был зафиксирован.

Итак, ставка рефинансирования простыми словами – это ставка по кредитам, которые Центральный банк страны выдает всем коммерческим банкам в этой стране. Чем она ниже, тем дешевле кредиты и тем быстрее начинает расти инфляция.

Зачем она нужна

Казалось бы, самый простой ответ на вопрос, для чего нужна такая ставка, это зарабатывание денег Центробанком. Ведь он выдает не миллионы – миллиарды и даже больше. Легко представить, какой доход имеет ЦБ, даже если проценты по ставке рефинансирования составляют всего 10-11 пунктов.

Но на деле все сложнее. Значение ставки рефинансирования очень велико для всей экономики в целом.

Размер ставки рефинансирования определяется не исходя из того, на сколько хочет обогатиться ЦБ. Как мы видели выше, бывают случаи, когда данный показатель устанавливают на отрицательных величинах. Нет, ее размер зависит от уровня инфляции в стране.

 Давайте рассмотрим, как работает данный механизм.

К примеру, инфляция находится на высоком уровне и продолжает расти. Что это значит? Что за одну и ту же сумму денег в начале года и в конце (или даже с разницей в пару месяцев) можно купить разное количество одного и того же товара. К примеру, на 100 рублей в марте можно было купить 3 кг сахара, а в июне – уже всего 2 кг 700 г. Это значит, что товары дорожают, то есть инфляция растет.

Что делает в такой ситуации Центробанк? Повышает ставку рефинансирования банка. Кредиты для банков выдаются под больший процент. Банкам становится невыгодно давать их населению под низкий процент.

Они тоже повышают ставку по потребительским, ипотечным, автокредитам. Люди начинают брать кредиты менее охотно, особенно на товары – спрос на потребительские займы резко падает. Люди перестают покупать товары, без которых они, по большому счету, могут обойтись – технику, мебель, дорогую одежду. Чтобы подстегнуть спрос и повысить продажи, продавцы начинают снижать цены.

Понятно, что пример с сахаром утрирован – продукты питания люди покупают всегда. А вот дорогие деликатесы и предметы роскоши не являются обязательными, и их приобретают только в том случае, когда есть излишек денег. Поэтому именно они дешевеют, вызывая снижение инфляции.

Регулирование ставки ЦБ в данном случае – это хорошо или плохо? Ведь, как только инфляция падает, рефинансированная ставка падает. Тогда кредиты дешевеют, люди начинают брать их охотнее (никто не хочет много переплачивать) и уже не отказывают себе в покупке товаров, на которые собственных сбережений у них не хватает.

Люди покупают товары, спрос повышается, стимулируя предложение – продавцы заказывают все больше товара у предприятий, предприятия увеличивают производство. При этом высокий спрос еще и подстегивает рост цен – магазин смотрит, что товар хорошо раскупается, и увеличивает ценник. Растут цены – опять начинает расти инфляция. И в этот момент ЦБ вновь повышает ставку рефинансирования, чтобы сделать кредиты более дорогими и менее доступными.

Поскольку люди, чье благосостояние страдает из-за дороговизны товаров, начинают выражать недовольство властью, инфляция является и важным показателем стабильности и спокойствия в стране. Регулировать этот показатель и назначен ЦБ.

В кредитных договорах часто можно встретить такое понятие, как однодневная ставка рефинансирования. Именно исходя из него определяется размер пени и штрафов. Вычисляется данный показатель просто – годовой процент делится на количество дней в году.

Кто устанавливает ставку рефинансирования

Ставка рефинансирования в России устанавливается Центробанком. С 1 января 2016 года это понятие устарело и теперь оно приравнивается к ключевой ставке, которая определяет, под какой процент ЦБ выдает кредиты коммерческим банкам сроком на одну неделю. А также это минимальная ставка, под которую выдаются займы банкам. Под такой же процент ЦБ принимает депозиты.

Кто устанавливает размер данного показателя? Определяет ставку рефинансирования Совет Директоров ЦБ (или Банка России, как его еще называют). О том, какое именно решение было принято, сообщается в официальных источниках, где публикуются Постановления Центробанка.

От чего зависит, как часто будут пересматривать принятое значение? От текущей экономической ситуации в стране. Иногда Совет Директоров собирается с этой целью трижды в год. Иногда – чаще. Так, в 2017 году показатель менялся 6 раз, причем, ставка за год уменьшилась на 2 %. А это значит, что инфляция была невелика.

Мы разобрались, каким органом утверждается размер данного показателя. На что еще, кроме цифр инфляции, он ориентируется:

  • на состояние финансового рынка в целом, царящие там настроения и происходящие объективные процессы,
  • на цены на углеводороды,
  • на интерес, который граждане проявляют к кредитам,
  • и т.п.

Можно прогнозировать, каким будет данный показатель. Но рассчитать его заранее по определенной формуле нельзя.

На что она влияет

Влияние ставки рефинансирования на экономику происходит, в первую очередь, путем сдерживания инфляции и девальвации национальной валюты. Это значит, что для принятия решения об очередном пересмотре ставки в большую или меньшую сторону банку нужны сведения об этих показателях.

Воздействие на экономику не происходит стихийно – каждый раз ЦБ анализирует массу параметров, прежде чем в очередной раз уменьшить или увеличить СР.

Для простых граждан, помимо того, что данный показатель отражается на стоимости займов и вкладов, важным также является то, что ключевая ставка влияет на:

  • расчет размеров пени по невыплаченным вовремя займам, налогам и штрафам;
  • расчет размера налогов на прибыль по денежным вкладам;
  • расчет процентов неустойки, которую работодатель должен выплатить работнику за то, что вовремя не выдал ему заработную плату или другие причитающиеся согласно трудовому законодательству выплаты.

Но есть и другие рычаги.

Инфляция

В первую очередь, зависимость видна между тем, какой процент устанавливает ЦБ и тем, какой процент по кредитам и вкладам устанавливают банки.

Во-вторую, оказывается влияние на инфляцию – как мы уже писали выше, это важный инструмент для регулирования инфляционных процессов. Ставка рефинансирования и инфляция находятся в прямой зависимости – чем выше один показатель, тем выше и второй.

Спрос на деньги при росте ставке снижается – никто не хочет брать дорогие кредиты. Одно дело, купить диван, переплатив 18 % от его стоимости за счет взятого кредита. И совсем другой дело, когда переплатить придется уже четверть от его стоимости, а то и больше. В таких случаях люди либо стараются занять деньги у знакомы, либо накопить, или же вовсе отказаться от дорогостоящей покупки, пересмотрев свои предпочтения и структуру расходов.

Расчет процентов

Часто возникает необходимость рассчитать проценты по ставке рефинансирования. К примеру, для вычисления размера пени за пользование чужими денежными средствами. По какой формуле они вычисляются?

К примеру, процентная ставка упоминается во многих договорах как точка отсчета для размера штрафов и пени при несвоевременной выплате денежных средств, одолженных или заработанных.

В банках так рассчитывают, чему будет равна неустойка при просрочке очередной выплаты по займу. Чтобы узнать этот уровень, необходимо в формулу вставить следующие величины:

  • текущий размер, которому равна в России ставка рефинансирования,
  • количество дней, на которое был просрочено внесение платежа,
  • сумма, которую клиент задолжал банку (то есть, не весь остаток по кредиту, а именно та сумма, которую заемщик должен был внести в дату очередного платежа, но не внес).

При этом размер процентов, под которые был оформлен кредит, значения не имеет.

Формула размера пени выглядит следующим образом:

  • вычисление однодневной ставки путем деления ставки рефинансирования на количество дней в году;
  • умножение полученного числа на количество дней, в течение которых была допущена просрочка;
  • умножение полученного числа на сумму, которую заемщик не внес в банк вовремя (сумма задолженности).

Что означает данная формула на практике – рассмотрим на конкретном примере.

К примеру, в дату очередного платежа заемщик не внес сумму в размере 10 000 рублей. Образовалась задолженность, которую он просрочил на 20 дней. Какой штраф за это время успел набежать, вычисляется следующим образом:

  1. 7,75 % (текущая ставка) / 365 (дней) = 0,0212 %.
  2. 0,0212 (%) * 20 (дней) = 0,425.
  3. 0,425 * 10 000 (рублей) = 4 246 рублей.

Именно такую сумму придется доплатить заемщику, если он вовремя не запросил реструктуризацию кредита (к примеру, отсрочка платежа) в своем банке по уважительной причине.

Снижение ставки рефинансирования

Если посмотреть на таблицу, в которой указаны повышения и снижения ставки по годам, то можно заметить, что в 2017 году она падала. Вообще, последовательное падение наблюдается с 2014 года, когда ставка начала снижаться после резкого подъема. Каковы последствия такой политики? И к чему может привести новая волна снижения процентной ставки?

Во-первых, это негативно сказывается на банковских инвестициях. Ведь инвестировать деньги интересно в том случае, когда по ним можно получить большой процент. Но процент по депозитам банки устанавливают, исходя из уровня СР. Если процент небольшой, то и прибыль будет небольшой.

Во-вторых, это положительно скажется на секторе кредитования. Кредиты подешевеют, люди будут охотнее их брать. Малый и средний бизнес, для которого займы также станут выгоднее, тоже выиграет.

В-третьих, снижение СР ведет к уменьшению уровня безработицы.

В-четвертых, национальная валюта теряет в цене.

В-пятых, происходит рост инфляции.

Механизм того, почему в связи со снижением СР происходит рост инфляции, мы описали выше. Снижение ставки рефинансирования при прочих условиях приводит к выбросу больших денег в экономику, быстрому развитию бизнеса и производства, увеличению товарной массы и спроса на нее. Спрос на кредиты повышается, о чем говорит статистика банков.

Но как определить, когда будет понижение данного показателя и будет ли вообще? Эксперты прогнозируют, что 2018 год пройдет в условиях дальнейшего снижения СР. И это хорошо – как мы знаем, в развитых странах эта цифра намного меньше, чем сейчас в России. Так что нам еще есть к чему стремиться.

ЦБ может отказаться от снижения ставки, если цена на углеводороды будет падать. Или если экономическая ситуация в стране ухудшится. Макроэкономические показатели также будут приниматься во внимание. Возможно, ставка СР понизится до 7 %, говорят экономисты. Это будет способствовать дальнейшему наращиванию темпов роста экономики.

Когда может меняться ставка

Существует определенный график, согласно которому меняется СР. К примеру, если заседание Совета Директоров прошло 18 декабря 2017 года, то следующее заседание, на котором Центральный Банк может провести пересмотр данного значения, будет назначено не ранее 09.02.2018 года.

О том, когда будет проходить изменение ставки рефинансирования, говорится в пресс-релизах, публикуемых на официальном сайте ЦБ. О том, какой будет очередная ставка рефинансирования Центрального Банка, не догадывается даже Правительство – окончательное решение принимается коллегиально директорами банка во время заседания. Регулирование полностью отдано в руки руководства ЦБ, но при условии принятия решения на основе всестороннего анализа важных факторов.

Впервые после экономического кризиса 2008 года Центробанк снизил СР в апреле 2009 года. На тот момент она составила 11,5 %. В 2013 году этот показатель даже был равен 5,5 %. Однако, затем последовал очередной кризис. В 2014 году СР достигла рекордных 17 процентов.

Действующая СР может быть отменена только путем установления новой величины на очередном заседании Совета Директоров Банка России.

История в таблице и графике

История СР берет начало 1 января 1992 года. С тех пор она успела измениться уже не один десяток раз. Отследить изменения за последние годы можно в приведенной ниже таблице.

Как видно из таблицы, меняется СР как трижды в год, так и гораздо чаще. Так, в 2008 году она менялась 6 раз. А в 2009 году – целых 9 раз, то есть, практически каждый месяц. Это было вызвано тем, что 2008 году разразился экономический кризис, который затронул не только Россию, но и многие страны мира. Роль регулятора в такой ситуации многократно возрастает, так на нем лежит задача обеспечения стабильности национальной валюты и инфляции.

Источник: https://refinansirovanie.org/refinansirovanie/78-stavka-chto-takoe.html

Ставка рефинансирования

Рассмотрим, что такое ставка рефинансирования, как часто она пересчитывается, кто ее изменяет? На что влияет СР?

Что такое Ставка рефинансирования простыми слова

Ставка рефинансирования — это ставка, по которой Центробанк (ЦБ) дает коммерческим банкам кредиты. Также по этой ставке рассчитываются пени, задержка зарплаты и т.д. Измеряется в процентах

Ставка рефинансирования была введена 1 января 1992 года. Чуть ниже приведена таблица с полной историей изменения этой ставки.

С 1 января 2016 года ключевая ставка стала равняться ставки рефинансирования. Фактически это одно и то же.

Решение об изменения по ставке рефинансирования принимает ЦентроБанк на запланированных собраниях. При этом могут быть и не запланированные изменения этой ставке. Примером такого события служит 2014 год, когда ЦБ резко поднял ставку на 7%, дабы остановить стремительный курс доллара к рублю.

Как узнать текущую ставку рефинансирования

Актуальные данные по ставке рефинансирования можно найти на официальном сайте ЦБ РФ: cbr.ru

На что влияет ставка рефинансирования

Ставка рефинансирования оказывает сильное влияние на население, поскольку на нее ориентируются все банки при выборе ставке по кредиты и ставке по банковским вкладам.

Например, ставка по кредиту на может быть ниже ставки рефинансирования.

На банковский вклад она влияет следующим образом: Если банк предлагает ставку по вкладу выше, чем ставка рефинансирования на 5 базисных пункта, то на доход свыше необходимо платить налог. Например, ставка по вкладу 14%, а ставка рефинансирования 8%. В этом случае на дохода в 1% надо будет заплатить налог.

Таблица ставки рефинансирования ЦБ РФ за все года

Период действия % Нормативный документ
26.03.2018 — 7.25 Подробнее »
12.02.2018 — 25.03.2018 7.50 Подробнее »
18.12.2017 — 11.02.2018 7,75 Подробнее »
30.10.2017 — 17.12.2017 8,25 Подробнее »
18.09.2017 — 29.10.2017 8,50 Подробнее »
19.06.2017 — 17.09.2017 9,00 Подробнее »
02.05.2017— 18.06.2017 9,25 Подробнее »
27.03.2017 — 01.05.2017 9,75 Подробнее »
19.09.2016 — 26.03.2017 10,00 Подробнее »
14.06.2016 — 18.09.2016 10,50 Подробнее »
01.01.2016 — 13.06.2016 11,00 Указание Банка России от 11.12.2015 N 3894-У
14.09.2012 — 31.12.2015 8,25 Указание ЦБР от 13.09.2012 № 2873-У
26.12.2011 — 13.09.2012 8,00 Указание ЦБР от 23.12.2011 N 2758-У
03.05.2011 — 25.12.2011 8,25 Указание ЦБР от 29.04.2011 N 2618-У
28.02.2011 — 02.05.2011 8,00 Указание ЦБР от 25.02.2011 № 2583-У
01.06.2010 — 27.02.2011 7,75 Указание ЦБР от 31.05.2010 № 2450-У
30.04.2010 — 31.05.2010 8,00 Указание ЦБР от 29.04.2010 № 2439-У
29.03.2010 — 29.04.2010 8,25 Указание ЦБР от 26.03.2010 № 2415-У
24.02.2010 — 28.03.2010 8,50 Указание ЦБР от 19.02.2010 № 2399-У
28.12.2009 — 23.02.2010 8,75 Указание ЦБР от 25.12.2009 № 2369-У
25.11.2009 — 27.12.2009 9,00 Указание ЦБР от 24.11.2009 № 2336-У
30.10.2009 — 24.11.2009 9,50 Указание ЦБР от 29.10.2009 № 2313-У
30.09.2009 — 29.10.2009 10,00 Указание ЦБ РФ от 29.09.2009 № 2299-У
15.09.2009 — 29.09.2009 10,50 Указание ЦБР от 14.09.2009 № 2287-У
10.08.2009 — 14.09.2009 10,75 Указание ЦБР от 07.08.2009 № 2270-У
13.07.2009 — 09.08.2009 11 Указание ЦБР от 10.07.2009 № 2259-У
05.06.2009 — 12.07.2009 11,5 Указание ЦБР от 04.06.2009 N 2247-У
14.05.2009 — 04.06.2009 12 Указание ЦБР от 13.05.2009 N 2230-У
24.04.2009 — 13.05.2009 12,5 Указание ЦБР от 23.04.2009 N 2222-У
01.12.2008 — 23.04.2009 13 Информация ЦБР от 28.11.2008
12.11.2008 — 30.11.2008 12 Указание ЦБР от 11.11.2008 N 2123-У
14.07.2008 — 11.11.2008 11 Указание ЦБР от 11.07.2008 N 2037-У
10.06.2008 — 13.07.2008 10,75 Указанию ЦБР от 09.06.2008 № 2022-У
29.04.2008 — 09.06.2008 10,50 Указание ЦБР от 28.04.2008 № 1997-У
04.02.2008 — 28.04.2008 10,25 Указание ЦБР от 01.02.2008 N 1975-У
19.06.2007 — 03.02.2008 10 Телеграмма ЦБР от 18.06.2007 N 1839-У
29.01.2007 — 18.06.2007 10.5 Телеграмма ЦБР от 26.01.2007 N 1788-У
23.10.2006 — 28.01.2007 11 Телеграмма ЦБР от 20.10.2006 N 1734-У
26.06.2006 — 22.10.2006 11.5 Телеграмма ЦБР от 23.06.2006 N 1696-У
26.12.2005 — 25.06.2006 12 Телеграмма ЦБР от 23.12.2005 N 1643-У
15.06.2004 — 25.12.2005 13 Телеграмма ЦБР от 11.06.2004 N 1444-У
15.01.2004 — 14.06.2004 14 Телеграмма ЦБР от 14.01.2004 N 1372-У
21.06.2003 — 14.01.2004 16 Телеграмма ЦБР от 20.06.2003 N 1296-У
17.02.2003 — 20.06.2003 18 Телеграмма ЦБР от 14.02.2003 N 1250-У
07.08.2002 — 16.02.2003 21 Телеграмма ЦБР от 06.08.2002 N 1185-У
09.04.2002 — 06.08.2002 23 Телеграмма ЦБР от 08.04.2002 N 1133-У
04.11.2000 — 08.04.2002 25 Телеграмма ЦБР от 03.11.2000 N 855-У
10.07.2000 — 03.11.2000 28 Телеграмма ЦБР от 07.07.2000 N 818-У
21.03.2000 — 09.07.2000 33 Телеграмма ЦБР от 20.03.2000 N 757-У
07.03.2000 — 20.03.2000 38 Телеграмма ЦБР от 06.03.2000 N 753-У
24.01.2000 — 06.03.2000 45 Телеграмма ЦБР от 21.01.2000 N 734-У
10.06.1999 — 23.01.2000 55 Телеграмма ЦБР от 09.06.99 N 574-У
24.07.1998 — 09.06.1999 60 Телеграмма ЦБР от 24.07.98 N 298-У
29.06.1998 — 23.07.1998 80 Телеграмма ЦБР от 26.06.98 N 268-У
05.06.1998 — 28.06.1998 60 Телеграмма ЦБР от 04.06.98 N 252-У
27.05.1998 — 04.06.1998 150 Телеграмма ЦБР от 27.05.98 N 241-У
19.05.1998 — 26.05.1998 50 Телеграмма ЦБР от 18.05.98 N 234-У
16.03.1998 — 18.05.1998 30 Телеграмма ЦБР от 13.03.98 N 185-У
02.03.1998 — 15.03.1998 36 Телеграмма ЦБР от 27.02.98 N 181-У
17.02.1998 — 01.03.1998 39 Телеграмма ЦБР от 16.02.98 N 170-У
02.02.1998 — 16.02.1998 42 Телеграмма ЦБР от 30.01.98 N 154-У
11.11.1997 — 01.02.1998 28 Телеграмма ЦБР от 10.11.97 N 13-У
06.10.1997 — 10.11.1997 21 Телеграмма ЦБР от 01.10.97 N 83-97
16.06.1997 — 05.10.1997 24 Телеграмма ЦБР от 13.06.97 N 55-97
28.04.1997 — 15.06.1997 36 Телеграмма ЦБР от 24.04.97 N 38-97
10.02.1997 — 27.04.1997 42 Телеграмма ЦБР от 07.02.97 N 9-97
02.12.1996 — 09.02.1997 48 Телеграмма ЦБР от 29.11.96 N 142-96
21.10.1996 — 01.12.1996 60 Телеграмма ЦБР от 18.10.96 N 129-96
19.08.1996 — 20.10.1996 80 Телеграмма ЦБР от 16.08.96 N 109-96
24.07.1996 — 18.08.1996 110 Телеграмма ЦБР от 23.07.96 N 107-96
10.02.1996 — 23.07.1996 120 Телеграмма ЦБР от 09.02.96 N 18-96
01.12.1995 — 09.02.1996 160 Телеграмма ЦБР от 29.11.95 N 131-95
24.10.1995 — 30.11.1995 170 Телеграмма ЦБР от 23.10.95 N 111-95
19.06.1995 — 23.10.1995 180 Телеграмма ЦБР от 16.06.95 N 75-95
16.05.1995 — 18.06.1995 195 Телеграмма ЦБР от 15.05.95 N 64-95
06.01.1995 — 15.05.1995 200 Телеграмма ЦБР от 05.01.95 N 3-95
17.11.1994 — 05.01.1995 180 Телеграмма ЦБР от 16.11.94 N 199-94
12.10.1994 — 16.11.1994 170 Телеграмма ЦБР от 11.10.94 N 192-94
23.08.1994 — 11.10.1994 130 Телеграмма ЦБР от 22.08.94 N 165-94
01.08.1994 — 22.08.1994 150 Телеграмма ЦБР от 29.07.94 N 156-94
30.06.1994 — 31.07.1994 155 Телеграмма ЦБР от 29.06.94 N 144-94
22.06.1994 — 29.06.1994 170 Телеграмма ЦБР от 21.06.94 N 137-94
02.06.1994 — 21.06.1994 185 Телеграмма ЦБР от 01.06.94 N 128-94
17.05.1994 — 01.06.1994 200 Телеграмма ЦБР от 16.05.94 N 121-94
29.04.1994 — 16.05.1994 205 Телеграмма ЦБР от 28.04.94 N 115-94
15.10.1993 — 28.04.1994 210 Телеграмма ЦБР от 14.10.93 N 213-93
23.09.1993 — 14.10.1993 180 Телеграмма ЦБР от 22.09.93 N 200-93
15.07.1993 — 22.09.1993 170 Телеграмма ЦБР от 14.07.93 N 123-93
29.06.1993 — 14.07.1993 140 Телеграмма ЦБР от 28.06.93 N 111-93
22.06.1993 — 28.06.1993 120 Телеграмма ЦБР от 21.06.93 N 106-93
02.06.1993 — 21.06.1993 110 Телеграмма ЦБР от 01.06.93 N 91-93
30.03.1993 — 01.06.1993 100 Телеграмма ЦБР от 29.03.93 N 52-93
23.05.1992 — 29.03.1993 80 Телеграмма ЦБР от 22.05.92 N 01-156
10.04.1992 — 22.05.1992 50 Телеграмма ЦБР от 10.04.92 N 84-92
01.01.1992 — 09.04.1992 20 Телеграмма ЦБР от 29.12.91 N 216-91

Источник: https://vsdelke.ru/ekonterminy/stavka-refinansirovaniya.html

Ставка рефинансирования ЦБ РФ сегодня

Что такое ставка рефинансирования ЦБ РФ

Ставка рефинансирования (учетная ставка) – это ставка, по которой Центральный банк РФ кредитует (рефинансирует) коммерческие банки, т.е. ставка рефинансирования представляет собой размер годовых процентов, подлежащий уплате Банку России за кредиты, предоставленные кредитным организациям.

Как известно, Центральный Банк России дает деньги в долг (кредит) коммерческим банкам, которые (в свою очередь) дают деньги в долг (кредиты) физическим лицам и организациям, поэтому ставка рефинансирования (учетная ставка) является инструментом денежно-кредитного регулирования, с помощью которого Центральный банк воздействует на ставки межбанковского рынка и на ставки по кредитам и депозитам, которые предоставляют кредитные организации юридическим и физическим лицам. Рост ставки рефинансирования связан с повышением темпов инфляции и замедлением темпов экономического роста.

Снижение ставки рефинансирования способствует сдерживанию инфляции и удешевлению финансовых ресурсов для банков, повышению спроса на кредитные продукты банков. От учетной ставки напрямую зависят ставки по кредитам, предоставляемым банками населению.

Основная проблема, возникающая в связи с выбором в качестве расчетной ставки процентов годовых именно ставки рефинансирования Центрального банка, заключается в том, что данная ставка существенно меньше реальных ставок, по которым в экономике банки кредитуют население и бизнес. Ведь коммерческий банк, получивший финансирование из Центрального банка и перенаправляя средства в кредитование населения и предпринимателей, должен зарабатывать и желательно зарабатывать много. Единственный сдерживающий фактор в данной ситуации — это конкуренция за заемщика.

Но и она не позволяет банкам работать в убыток. Между ставкой рефинансирования Центрального банка и реальными ставками кредитования в экономике всегда существует разрыв, который в теории тем выше, чем меньше межбанковская конкуренция. Причем чем больше наши банки будут рефинансироваться в ЦБ РФ, тем сильнее будет проявляться данная «классическая» закономерность.

Таким образом, устанавливая определенные учетные ставки, воздействуя на стоимость кредита, Центральный банк на государственном уровне формирует политику ценообразования, оказывает значительное влияние на решение социальных проблем в стране и на укрепление денежно-кредитной системы.

В целях реализации нормативного регулирования в сфере денежно-кредитной политики и обеспечения применения ключевой ставки Банка России как индикатора стоимости заемных средств Правительство РФ своим Постановлением от 9 декабря 2015 г.

13401 установило правила применения ключевой ставки Банка России с 1 января 2016 года, в котором закреплено, что во всех отношениях, на которые распространяется действие актов Правительства РФ, где содержится понятие «ставка рефинансирования», с 1 января 2016 года будет применяться понятие «ключевая ставка Банка России», если другое не предусмотрено федеральным законом.

Решением Банка России (Информации Банка России от 11 декабря 2015 г. «О ставке рефинансирования Банка России», Указание Банка России от 11.12.2015 N 3894-У) с 1 января 2016 года:

  • значение ставки рефинансирования приравняют к значению ключевой ставки ЦБ РФ, определенному на соответствующую дату;
  • ставка рефинансирования будет меняться одновременно с изменением ключевой ставки на ту же величину;
  • самостоятельное значение ставки рефинансирования не устанавливается.

Ставки рефинансирования ЦБ РФ

Первоначально ставка рефинансирования Банка России была установлена в 1992 году.

С января по май 1998 года:

  • ставка рефинансирования совпадала со ставками по ломбардным кредитам;
  • пропорционально ставке рефинансирования изменялись ставки по ряду других кредитов Банка России
  • Банк России неоднократно использовал повышение ставки рефинансирования, чтобы «объявить рынку ориентиры нового уровня доходности государственных ценных бумаг, что в некоторой степени способствовало снижению давления на валютный рынок».

К 1 января 2016 года ЦБ России планирует уравнять значения ставки рефинансирования и ключевой ставки.

Период действия % Нормативный документ
14 сентября 2012 г. — 8,25 Указание Банка России от 13.09.2012 № 2873-У «О размере ставки рефинансирования Банка России»
26 декабря 2011 г. — 13 сентября 2012 г. 8 Указание Банка России от 23.12.2011 № 2758-У «О размере ставки рефинансирования Банка России»
3 мая 2011 г. — 25 декабря 2011 г. 8,25 Указание Банка России от 29.04.2011 № 2618-У «О размере ставки рефинансирования Банка России»
28 февраля 2011 г. — 2 мая 2011 г. 8 Указание Банка России от 25.02.2011 № 2583-У «О размере ставки рефинансирования Банка России»
1 июня 2010 г. — 27 февраля 2011 г. 7,75 Указание Банка России от 31.05.2010 № 2450-У «О размере ставки рефинансирования Банка России»
30 апреля 2010 г. — 31 мая 2010 г. 8 Указание Банка России от 29.04.2010 № 2439-У «О размере ставки рефинансирования Банка России»
29 марта 2010 г. — 29 апреля 2010 г. 8,25 Указание Банка России от 26.03.2010 № 2415-У «О размере ставки рефинансирования Банка России»
24 февраля 2010 г. — 28 марта 2010 г. 8,5 Указание Банка России от 19.02.2010 № 2399-У «О размере ставки рефинансирования Банка России»
28 декабря 2009 г. — 23 февраля 2010 г. 8,75 Указание Банка России от 25.12.2009 № 2369-У «О размере ставки рефинансирования Банка России»
25 ноября 2009 г. — 27 декабря 2009 г. 9 Указание Банка России от 24.11.2009 № 2336-У «О размере ставки рефинансирования Банка России»
30 октября 2009 г. — 24 ноября 2009 г. 9,5 Указание Банка России от 29.10.2009 № 2313-У «О размере ставки рефинансирования Банка России»
30 сентября 2009 г. — 29 октября 2009 г. 10 Указание Банка России от 29.09.2009 № 2299-У «О размере ставки рефинансирования Банка России»
15 сентября 2009 г. — 29 сентября 2009 г. 10,5 Указание Банка России от 14.09.2009 № 2287-У «О размере ставки рефинансирования Банка России»
10 августа 2009 г. — 14 сентября 2009 г. 10,75 Указание Банка России от 07.08.2009 № 2270-У «О размере ставки рефинансирования Банка России»
13 июля 2009 г. — 9 августа 2009 г. 11 Указание Банка России от 10.07.2009 № 2259-У «О размере ставки рефинансирования Банка России»
5 июня 2009 г. — 12 июля 2009 г. 11,5 Указание Банка России от 04.06.2009 № 2247-У «О размере ставки рефинансирования Банка России»
14 мая 2009 г. — 4 июня 2009 г. 12 Указание Банка России от 13.05.2009 № 2230-У «О размере ставки рефинансирования Банка России»
24 апреля 2009 г. — 13 мая 2009 г. 12,5 Указание Банка России от 23.04.2009 № 2222-У «О размере ставки рефинансирования Банка России»
1 декабря 2008 г. — 23 апреля 2009 г. 13 Указание Банка России от 28.11.2008 № 2135-У «О размере ставки рефинансирования Банка России»
12 ноября 2008 г. — 30 ноября 2008 г. 12 Указание Банка России от 11.11.2008 № 2123-У «О размере ставки рефинансирования Банка России»
14 июля 2008 г. — 11 ноября 2008 г. 11 Указание Банка России от 11.07.2008 № 2037-У «О размере ставки рефинансирования Банка России»
10 июня 2008 г. — 13 июля 2008 г. 10,75 Указание Банка России от 09.06.2008 № 2022-У «О размере ставки рефинансирования Банка России»
29 апреля 2008 г. — 9 июня 2008 г. 10,5 Указание Банка России от 28.04.2008 № 1997-У «О размере ставки рефинансирования Банка России»
4 февраля 2008 г. — 28 апреля 2008 г. 10,25 Указание Банка России от 01.02.2008 № 1975-У «О размере ставки рефинансирования Банка России»
19 июня 2007 г. — 3 февраля 2008 г. 10 Телеграмма Банка России от 18.06.2007 № 1839-У
29 января 2007 г. — 18 июня 2007 г. 10,5 Телеграмма Банка России от 26.01.2007 № 1788-У
23 октября 2006 г. — 28 января 2007 г. 11 Телеграмма Банка России от 20.10.2006 № 1734-У
26 июня 2006 г. — 22 октября 2006 г. 11,5 Телеграмма Банка России от 23.06.2006 № 1696-У
26 декабря 2005 г. — 25 июня 2006 г. 12 Телеграмма Банка России от 23.12.2005 № 1643-У
15 июня 2004 г. — 25 декабря 2005 г. 13 Телеграмма Банка России от 11.06.2004 № 1443-У
15 января 2004 г. — 14 июня 2004 г. 14 Телеграмма Банка России от 14.01.2004 № 1372-У
21 июня 2003 г. — 14 января 2004 г. 16 Телеграмма Банка России от 20.06.2003 № 1296-У
17 февраля 2003 г. — 20 июня 2003 г. 18 Телеграмма Банка России от 14.02.2003 № 1250-У
7 августа 2002 г. — 16 февраля 2003 г. 21 Телеграмма Банка России от 06.08.2002 № 1185-У
9 апреля 2002 г. — 6 августа 2002 г. 23 Телеграмма Банка России от 08.04.2002 № 1133-У
4 ноября 2000 г. — 8 апреля 2002 г. 25 Телеграмма Банка России от 03.11.2000 № 855-У
10 июля 2000 г. — 3 ноября 2000 г. 28 Телеграмма Банка России от 07.07.2000 № 818-У
21 марта 2000 г. — 9 июля 2000 г. 33 Телеграмма Банка России от 20.03.2000 № 757-У
7 марта 2000 г. — 20 марта 2000 г. 38 Телеграмма Банка России от 06.03.2000 № 753-У
24 января 2000 г. — 6 марта 2000 г. 45 Телеграмма Банка России от 21.01.2000 № 734-У
10 июня 1999 г. — 23 января 2000 г. 55 Телеграмма Банка России от 09.06.99 № 574-У
24 июля 1998 г. — 9 июня 1999 г. 60 Телеграмма Банка России от 24.07.98 № 298-У
29 июня 1998 г. — 23 июля 1998 г. 80 Телеграмма Банка России от 26.06.98 № 268-У
5 июня 1998 г. — 28 июня 1998 г. 60 Телеграмма Банка России от 04.06.98 № 252-У
27 мая 1998 г. — 4 июня 1998 г. 150 Телеграмма Банка России от 27.05.98 № 241-У
19 мая 1998 г. — 26 мая 1998 г. 50 Телеграмма Банка России от 18.05.98 № 234-У
16 марта 1998 г. — 18 мая 1998 г. 30 Телеграмма Банка России от 13.03.98 № 185-У
2 марта 1998 г. — 15 марта 1998 г. 36 Телеграмма Банка России от 27.02.98 № 181-У
17 февраля 1998 г. — 1 марта 1998 г. 39 Телеграмма Банка России от 16.02.98 № 170-У
2 февраля 1998 г. — 16 февраля 1998 г. 42 Телеграмма Банка России от 30.01.98 № 154-У
11 ноября 1997 г. — 1 февраля 1998 г. 28 Телеграмма Банка России от 10.11.97 № 13-У
6 октября 1997 г. — 10 ноября 1997 г. 21 Телеграмма Банка России от 01.10.97 № 83–97
16 июня 1997 г. — 5 октября 1997 г. 24 Телеграмма Банка России от 13.06.97 № 55–97
28 апреля 1997 г. — 15 июня 1997 г. 36 Телеграмма Банка России от 24.04.97 № 38–97
10 февраля 1997 г. — 27 апреля 1997 г. 42 Телеграмма Банка России от 07.02.97 № 9–97
2 декабря 1996 г. — 9 февраля 1997 г. 48 Телеграмма Банка России от 29.11.96 № 142–96
21 октября 1996 г. — 1 декабря 1996 г. 60 Телеграмма Банка России от 18.10.96 № 129–96
19 августа 1996 г. — 20 октября 1996 г. 80 Телеграмма Банка России от 16.08.96 № 109–96
24 июля 1996 г. — 18 августа 1996 г. 110 Телеграмма Банка России от 23.07.96 № 107–96
10 февраля 1996 г. — 23 июля 1996 г. 120 Телеграмма Банка России от 09.02.96 № 18–96
1 декабря 1995 г. — 9 февраля 1996 г. 160 Телеграмма Банка России от 29.11.95 № 131–95
24 октября 1995 г. — 30 ноября 1995 г. 170 Телеграмма Банка России от 23.10.95 № 111–95
19 июня 1995 г. — 23 октября 1995 г. 180 Телеграмма Банка России от 16.06.95 № 75–95
16 мая 1995 г. — 18 июня 1995 г. 195 Телеграмма Банка России от 15.05.95 № 64–95
6 января 1995 г. — 15 мая 1995 г. 200 Телеграмма Банка России от 05.01.95 № 3–95
17 ноября 1994 г. — 5 января 1995 г. 180 Телеграмма Банка России от 16.11.94 № 199–94
12 октября 1994 г. — 16 ноября 1994 г. 170 Телеграмма Банка России от 11.10.94 № 192–94
23 августа 1994 г. — 11 октября 1994 г. 130 Телеграмма Банка России от 22.08.94 № 165–94
1 августа 1994 г. — 22 августа 1994 г. 150 Телеграмма Банка России от 29.07.94 № 156–94
30 июня 1994 г. — 31 июля 1994 г. 155 Телеграмма Банка России от 29.06.94 № 144–94
22 июня 1994 г. — 29 июня 1994 г. 170 Телеграмма Банка России от 21.06.94 № 137–94
2 июня 1994 г. — 21 июня 1994 г. 185 Телеграмма Банка России от 01.06.94 № 128–94
17 мая 1994 г. — 1 июня 1994 г. 200 Телеграмма Банка России от 16.05.94 № 121–94
29 апреля 1994 г. — 16 мая 1994 г. 205 Телеграмма Банка России от 28.04.94 № 115–94
15 октября 1993 г. — 28 апреля 1994 г. 210 Телеграмма Банка России от 14.10.93 № 213–93
23 сентября 1993 г. — 14 октября 1993 г. 180 Телеграмма Банка России от 22.09.93 № 200–93
15 июля 1993 г. — 22 сентября 1993 г. 170 Телеграмма Банка России от 14.07.93 № 123–93
29 июня 1993 г. — 14 июля 1993 г. 140 Телеграмма Банка России от 28.06.93 № 111–93
22 июня 1993 г. — 28 июня 1993 г. 120 Телеграмма Банка России от 21.06.93 № 106–93
2 июня 1993 г. — 21 июня 1993 г. 110 Телеграмма Банка России от 01.06.93 № 91–93
30 марта 1993 г. — 1 июня 1993 г. 100 Телеграмма Банка России от 29.03.93 № 52–93
23 мая 1992 г. — 29 марта 1993 г. 80 Телеграмма Банка России от 22.05.92 № 01–156
10 апреля 1992 г. — 22 мая 1992 г. 50 Телеграмма Банка России от 10.04.92 № 84–92
1 января 1992 г. — 9 апреля 1992 г. 20 Телеграмма Банка России от 29.12.91 № 216–91

Применение ставки рефинансирования

Ставка рефинансирования используется во многих расчетах, регламентируемых Бюджетным, Гражданским, Налоговым, Трудовым кодексами. От ее величины зависит расчет пеней и штрафов, ставкой сравнивают проценты по различным договорам для определения налогооблагаемой базы. Следовательно, изменение ставки рефинансирования непосредственно влияет на указанные расчеты.

В рамках статьи 395 разработчики ГК не конкретизировали точным образом ставку, по которой должны рассчитываться проценты годовые. В тексте статьи 395 ГК упоминается «учетная ставка банковского процента» в месте жительства кредитора-гражданина или месте нахождения кредитора, являющегося юридическим лицом. Данная формулировка потребовала уточнения, которое было осуществлено ВАС РФ и ВС РФ в Постановлении N 6/8. Здесь высшие суды указали, что в качестве такой учетной ставки следует понимать ставку рефинансирования, утверждаемую ЦБ РФ.

Роль ставки рефинансирования в бухгалтерском и налоговом учете также очень значительная. Так, на основании п. 1 ст. 252 Налогового кодекса РФ при определении налоговой базы по налогу на прибыль налогоплательщик уменьшает полученные доходы на сумму произведенных расходов (за исключением расходов, указанных в ст. 270 НК). При этом расходами признаются обоснованные и документально подтвержденные затраты, осуществленные (понесенные) налогоплательщиком. НК РФ устанавливает, что под обоснованными расходами понимаются экономически оправданные затраты, оценка которых выражена в денежной форме.

Налоговый кодекс РФ предусматривает следующие варианты использования ставки рефинансирования:

  • проценты по рублевым банковским вкладам, облагаемые НДФЛ. Налогом облагаются проценты в размере более ставки рефинансирования, действовавшей в течение периода, за который они начислены, плюс 5 процентных пунктов (по валютным банковским вкладам налогом облагаются проценты в размере более 9, без применения ставки рефинансирования);
  • пени за просрочку уплаты налога или сбора. Пени равны 1/300 действующей ставки рефинансирования за каждый день просрочки;
  • расчёт налоговой базы при получении налогоплательщиком дохода в виде материальной выгоды от экономии на процентах за пользование заёмными (кредитными) средствами. Налоговая база определяется как превышение суммы процентов, выраженной в рублях, исчисленной исходя из двух третей ставки рефинансирования, действующей на момент получения дохода, над суммой процентов, исчисленной исходя из условий договора;
  • при отсутствии в договоре займа условия о размере процентов, их размер определяется ставкой банковского процента (ставкой рефинансирования) на день уплаты заёмщиком суммы долга или его части.

Источник: https://yuridicheskaya-konsultaciya.ru/dengi/stavka-refinansirovaniya.html

Чем отличается ключевая ставка от ставки рефинансирования

В последнее время, из-за развивающегося мирового финансового кризиса, становится все больше людей, интересующихся экономикой, ее показателями, терминами и понятиями. В связи с этим возникает множество вопросов, среди которых одно из лидирующих мест занимает разница между ставкой рефинансирования и ключевой ставкой. Для начала дадим расшифровку этих понятий.

Ключевая ставка – это показатель, определяющий величину процента Центробанка по краткосрочным недельным кредитам, предоставляемым банкам. Также эта величина является определяющей для депозитов, которые ЦБ принимает от банковских учреждений. Этот показатель является основным регулятором уровня инфляции и инвестиционной привлекательности.

Ставка рефинансирования – это годовая процентная ставка по кредитам, занятым кредитными организациями у Центрального банка России. На сегодня роль этот финансово-экономического показателя второстепенна, он используется для расчетов штрафов и пеней.

Влияние изменения кредитной ставки Центробанка России

До 2013 года в российской экономике не существовало такого понятия, как учетная ключевая ставка. Вместо нее ключевую роль играла ставка рефинансирования, которая была впервые введена в 1992 году.

13 сентября 2013 года с целью контроля за уровнем инфляции и увеличения инвестиционной привлекательности Центробанк вводит параллельно ключевую ставку и определяет ее размер 5,5%. До декабря 2014 статистика зафиксировала рост этого показателя, после чего началось постепенное снижение, и на данный момент ее размер составляет 11%.

Влияние ключевой ставки на экономику заключается в следующем. Она формирует размер банковских кредитов, которые выдаются физическим и юридическим лицам. Помимо этого с ее помощью корректируется инфляция, а также определяется объем привлеченных коммерческими банками ресурсов.

Для снижения инфляции Центробанк использует увеличение размера ключевой ставки. Понять механизм влияния можно так.

Следствием повышения является изменение в сторону увеличения ставки по депозитам и кредитам, включая ипотечные, которые предоставляются банками. Естественно, покупательская способность падает, прессинг рубля уменьшается, и динамика инфляции замедляется.

Это один из вариантов применения увеличенной ключевой ставки. Другой можно было наблюдать в конце 2014 года. Тогда ЦБ принял решение о поднятии ее значения на 70% с 10,5 до 17%. Этот ход существенно ограничил доступ к краткосрочному кредитованию для коммерческих банков. Результатом этого стало снижение количества и объемов спекуляций на валютном рынке, которые способствовали росту доллара и инфляции, вследствие отсутствия заёмной рублевой массы.

Если экономика страны находится в состоянии стагнации, производство и деловая активность снижается и из-за этого начинается дефляция, принимается решение об уменьшении размеров ставки. Это снижает стоимость банковского кредита, что, в свою очередь, стимулирует кредитование в реальный сектор экономики.

Отличия ставки рефинансирования и ключевой ставки

Какова же роль ставки рефинансирования?

На сегодняшний день ее практическая роль сводится к следующему:

1. Определяет необходимость налогообложения по вкладам в рублях и иностранной валюте, если их процентная ставка превышает ставку рефинансирования на 5% (в случае вкладов в иностранной валюте – на 9%)

2. Расчет ежедневной пени, начисляемой на несвоевременную уплату налоговых сборов. Она вычисляется как 1/300 часть от ставки рефинансирования.

3. Если в договоре займа не был указан размер начисляемых процентов, они определяются по уровню ставки рефинансирования на день заключения договора.

4. Расчет размеров штрафных санкций, накладываемых на работодателя за каждый день просрочки в выплате заработной платы, отпускных, больничных и других начислений сотрудникам. Она равна также 1/300 части.

До 2013 года она играла ключевую роль в проведении денежно-кредитной политики.

Историческим примером ее работы может служить 1998 год. Центральный банк России использовал размер ставки рефинансирования с целью коррекции финансового сектора российской экономики.

Начиная с мая месяца и вплоть до кризиса, который охватил экономику России в августе месяце, ставка рефинансирования поднималась несколько раз. Этим способом Центробанк стимулировал приобретение новых государственных ценных бумаг, демонстрируя высокий уровень их прибыльности. Однако разразившийся кризис показал неэффективность таких действий, поэтому было принято решение пересмотреть денежную политику, смягчить ее и снизить размер ставки.

Разница между уровнем ключевой ставки и ставки рефинансирования ЦБ России

До осени 2014 года, когда произошел существенный скачок в размере ключевой ставки, значения обеих этих показателей значительно не отличались друг от друга. Но обвал нефти на мировых рынках и последовавшее падение российской валюты вынудили поднять учетную ставку, значительно увеличив ее разрыв со ставкой рефинансирования, значение которой на сегодняшний день составляет 8,8%.

Итогом этого стала противоречивая ситуация. Сравнительно маленький размер ставки рефинансирования привел к невыгодности выполнения заемщиками своих обязательств по обслуживанию долга. Пеня, накладываемая за просрочку, оказалась значительно ниже, чем ставка по перекредитованию задолженности. То есть кредиторам стало выгоднее накапливать пеню, чем взять новый кредит для погашения текущих обязательств.

Исправить такое положение способно увеличение ставки рефинансирования до уровня ключевой ставки. Это увеличит размер начисляемой пени до уровня процентов по кредитам, что должно стимулировать заемщиков выплачивать, а не накапливать задолженность.

Но это увеличение запланировано лишь на 2016 год. Поэтому нынешняя политика. Проводимая Центробанком, наталкивает на вывод, что в данный момент проблема растущей просроченной задолженности стоит ниже возможности управлять инфляцией в стране.

Источник: http://banki-v.ru/cb/chem-otlichaetsya-klyuchevaya-stavka-ot-stavki-refinansirovaniya/

Понятие и использование ставки рефинансирования ЦБ РФ

Центральный банк России имеет в арсенале множество инструментов, которые позволяют регулировать экономическую ситуацию в стране. Ключевым была и остается ставка рефинансирования.

Этот показатель определяет уровень инфляции и работу коммерческих финансово-кредитных учреждений. Экспертам и аналитикам рассматриваемый инструмент известен, как учетная ставка банковского процента.

Понятие и размер

Ставка рефинансирования представляет собой процентную ставку, по которой ЦБ РФ выдает займы коммерческим банкам. Этот показатель выражается в процентах в годовом исчислении. Существует простая закономерность. Чем больше ставка рефинансирования, тем больший процент взимают коммерческие банки за выдаваемые клиентам кредиты.

Кроме того, в начале 2016 года Правительство Российской Федерации постановило, согласно которому были внесены изменения в процессфункционирования ЦБ. С того момента рассматриваемый показатель приравняли к ключевой ставке Банка России. Таким образом, сейчас значение ставки рефинансирования не устанавливается отдельно. Его заменило значение ключевой ставки.

При этом в профессиональных дискуссиях финансисты по-прежнему используют все три названные понятия.

На сегодняшний день учетная ставка банковского процента 7,75% годовых.

Особенности регулирования

Корректировка ставки рефинансирования – это сильный рычаг ЦБ РФ, позволяющий контролировать деятельность коммерческих банков в стране.

Выделяют 2 метода воздействия на финансово-кредитные учреждения.

  • ЦБ РФ снижает ключевую ставку. В такой ситуации коммерческому банку ничего не остается, как увеличивать собственные резервы. Происходит это путем минимизации трат на получение ссуд от ЦБ РФ. Оборотной стороной медали становится увеличение сумм по операциям с клиентами.
  • ЦБ РФ повышает ключевую ставку. Такие действия регулятора провоцируют обратный эффект. Рост ставки рефинансирования ведет к уменьшению резервов финансово-кредитных учреждений. Суммы по операциям с клиентами сокращаются.

Таким образом, корректировка ставки рефинансирования оказывает на национальную экономику мощный эффект. Это сказывается не только на банках, но также на представителях бизнеса и простых гражданах. В связи с этим каждое решение по изменению рассматриваемого макроэкономического показателя принимается после вдумчивого анализа возможных последствий.

Взаимосвязь с инфляцией

Изменение ставки рефинансирования имеет разнонаправленное действие. В частности, регулировка рассматриваемого инструмента влияет на уровень инфляции в стране. А этот показатель непосредственно затрагивает интересы всех людей и компаний.

На 2017–2018 годы ЦБ РФ сформулировал свою основную задачу, как удержание уровня инфляции в диапазоне 4–4,5% годовых. Аналитики регулятора рассчитывают при помощи таких действий стабилизировать ситуацию с финансами в России и выйти на устойчивые темпы экономического роста.

Логика здесь простая. Повышение ключевой ставки для коммерческих банков означает удорожание денег, которые могут быть получены в ЦБ РФ. Нормальной реакцией финансово-кредитных учреждений является увеличение процентов по кредитам. Компании и физические лица в такой ситуации меньше тратят и инвестируют. Деньги сберегаются. Падает спрос на товары и услуги. Как следствие, инфляция снижается.

Понижение ключевой ставки для коммерческих банков значит удешевление денежных средств, получаемых в ЦБ РФ. Проценты по кредитам уменьшаются. Физические и юридические лица активно инвестируют. Возрастает спрос на товары и услуги. Инфляция повышается.

Как влияет на депозиты

Простых обывателей не интересуют тонкости монетарной политики, проводимой Центробанком. Намного сильнее их занимает возможность открывать вклады в финансово-кредитных учреждениях под большие проценты.

Естественно, ставка рефинансирования влияет на доходность депозитов. Банки во многом становятся заложниками текущего уровня рассматриваемого показателя. Финансово-кредитные учреждения играют по правилам, вводимым регулятором государственной монетарной политики.

Существующая закономерность проста. Если ЦБ РФ понижает ключевую ставку то доходность депозитов также падает. И наоборот. При повышении уровня рассматриваемого макроэкономического показателя проценты по предлагаемым вкладам растут.

Это голая экономическая теория. Как показывает практика, банки не всегда стремятся быстро реагировать на изменения ключевой ставки. Во всяком случае когда дело касается повышения доходности по вкладам.

Правила расчета

Самостоятельно рассчитывать ставку рефинансирования не имеет смысла. Дело в том, что ее размер определяется многими переменными и вычисляется по сложной формуле. Кроме того, в этом нет практического смысла.

Если вам нужно узнать текущее значение рассматриваемого показателя, достаточно зайти на сайт Центрального банка России. Не рекомендуем пользоваться для этого другими сторонними ресурсами.

Что на нее влияет

Нужно учитывать, что ключевая ставка никогда не изменяется спонтанно. Предварительно сотни аналитиков и финансовых экспертов анализируют текущую экономическую ситуацию в стране. В расчет принимают тысячи факторов. Естественно, среди них есть определяющие. Давайте рассмотрим их подробнее.

Текущая инфляция

Внимательные люди замечали, что в выпусках средств массовой информации два этих показатели часто идут в неразрывной связке. Если вначале ведущий новостей сказал про ставку рефинансирования, значит вскоре вы услышите про уровень инфляции. И наоборот.

При этом важно учитывать, что Центробанк не ставит задачу свести инфляционные показатели к нулю или отрицательным значениям. Более того, постепенное обесценивание денег – это естественный финансовый процесс, оказывающий на экономику страны положительное влияние. Дефляция же и вовсе признается экспертами вредной.

Экономическая активность

Центробанк постоянно отслеживает процессы, происходящие в стране. Уровень экономической активности бизнеса и населения является важным показателем. Когда он начинается снижаться и достигает опасных отметок, ЦБ принимает решение по уменьшению ключевой ставки.

Результатом такой политики регулятора становится повышение доступности денежных средств для граждан и субъектов бизнеса. Идет рост инвестиционной активности. Открываются новые предприятия. Растет спрос на товары, работы и услуги. Экономика оживает.

Главное, знать меру. В противном случае появится проблема гиперинфляции. Подобное стремительное обесценивание денег спровоцирует экономический кризис.

Финансово-кредитные условия

Денежные средства – это ограниченный ресурс у населения и компаний. Когда у субъектов бизнеса не хватает финансовых возможностей, они отправляются в коммерческие банки за кредитами. Однако никто не станет пользоваться слишком дорогими деньгами. Проще говоря, кредиты популярны, когда проценты по ним не являются слишком высокими.

Центральный банк следит за текущими финансовыми условиями и доступностью денежных ресурсов. Если ситуация не благоприятна, то принимается решение о снижении ключевой ставки. И наоборот. Когда денег в экономике слишком много, регулятор проводит противоположные действия.

Инфляционные риски

Центробанк вынужден искать в проводимой политике золотую середину. Длительный период, в течение которого ставка рефинансирования остается неизменной, как правило, негативно влияет на финансовую ситуацию в стране.

Как только риск ускорения темпов инфляции становится слишком велик, регулятор предпринимает адекватные меры. Ставка рефинансирования является тем инструментом, который в сжатые сроки привести к желаемым изменениям.

Дополнительные функции

Любой макроэкономический показатель влияет на множество процессов. Когда мы говорим про ставку рефинансирования, это высказывание тем более верно. Дело в том, что Гражданский кодекс РФ и ряд других нормативных актов нашел для рассматриваемого значения несколько дополнительных способов использования.

  • Налоговый кодекс предусматривает применение этого показателя при расчете размера штрафа и пени в случае несоблюдения установленного порядка уплаты налога или сбора.
  • Ставка рефинансирования также применяется, когда речь идет об использовании заемных средств по договору, в котором не указаны проценты вознаграждения.
  • Несвоевременная выплата зарплаты сотрудникам компании влечет за собой ответственность. Размеры компенсации пострадавшим вычисляются при помощи рассматриваемого показателя.
  • Если государство хочет оказать помощь предпринимателям, то принимается специальная программа. Величина поощрения вычисляется исходя из Ставки рефинансирования.

Подводя итоги мы можем сделать вывод о многогранности использования описанного макроэкономического инструмента. При этом следует отметить закономерность. Снижение ключевой ставки стимулирует экономику, повышение, напротив, тормозит.

Источник: https://investoriq.ru/banki/stavka-refinansirovaniya.html

Процентная ставка рефинансирования

Принцип работы Центробанка

Финансовое обеспечение Центробанком России других банков представляет собой ставку рефинансирования. Центробанк выдает кредиты коммерческим банкам и другим различного рода финансовым организациям, которые уже сами могут кредитовать обычных граждан (физических лиц), а также различным юридическим лицам (компаниям). На деле это представляет собой следующий процесс: например, частный коммерческий банк берет у Центробанка сумму, равную одному миллиону долларов. По истечению года он должен будет отдать Центробанку этот же миллион долларов и еще проценты, которые образовались за весь год с учетом ставки рефинансирования. За это время частный банк выдает кредиты физическим и юридическим лицам под процент, который больше ставки рефинансирования и в итоге он имеет прибыль.

Все: и юридические, и физические лица имеют возможность получить кредит, и Центробанк при этом не в убытке. А это значит, что все получают желаемое. Если оцифровать данные, мы можем получить следующую картину: к примеру, ставка рефинансирования достигает десяти. Банк одалживает некоторую сумму денег у Центробанка под десять процентов годовых, а затем начинает выдавать кредиты этими деньгами населению, только уже не под десять, а под восемнадцать процентов в год. Разница, которая получилась в итоге, идет в карман самих банкиров.

Почему населению не обратиться в Центробанк за кредитованием напрямую? 

Центробанк оперирует лишь с большими суммами, которые могут исчисляться сотнями миллионов долларов. Или как можно сказать иначе: «Не барское это дело, каждому холопу в долг выдавать». В результате мы имеем следующее: банки — это некие посредники между Центробанком и простыми людьми.

Но это обстоятельство нам на руку. Потому что банковская структура имеет множество ветвей, а это офисы и банкоматы, которые находятся повсюду. Это дает возможность простым людям отыскать то отделение, которое по многим факторам подходит именно ему, а также в последующем там обслуживаться и получать финансовые услуги.

Возможно ли коммерческому банку взять у ЦБ больше денег и при этом с меньшей ставкой рефинансирования, а выдачу своих кредитов осуществлять по большей процентной ставке? 

Можно сказать, что да. Но, в условиях рыночной конкуренции банки не могут устанавливать очень большую разницу. Ведь если завышать ставки, можно лишиться клиентов. В итоге, у банка останется изначальное финансирование от ЦБ, которое необходимо вернуть, да еще с процентами. В связи с этим ставки по кредитованию у разных банков различны, однако разница небольшая. Но имеет место и исключение из правил.

Мы говорим о тех кредитных структурах, занимающихся выдачей потребительских кредитов в крупных торговых сетях, а также выдачей кредитов по средствам карт, которые рассылаются по почте. К таким организациям относят: Банк Хоум кредит, Русский стандарт, Альфа банк, ОТП банк, Ренессанс Кредит и множество других. При таком кредитовании проценты по кредиту могут находиться в диапазоне от тридцати до семидесяти процентов. Это рассчитано на психологические аспекты поступков людей, а также тем, что зачастую у людей нет достаточной информации в этой сфере. О кредитных картах мы уже говорили. Следует отметить то, что пользоваться такими кредитными картами является плохой финансовой привычкой.

Что такое ставка рефинансирования?

Теоретически ставка рефинансирования формируется рынком на основе ставок по наиболее активным операциям Центрального банка. На практике же все совершенно иначе, и ставка рефинансирования – это мера стоимости денег, один из инструментов фискальной политики государства. То есть характера рыночных операций она не отражает. Но в то же время ставка рефинансирования – это очень важный показатель, с помощью которого можно сделать выводы о реальной стоимости денег.

Ставку рефинансирования могут назначать, а могут устанавливать на конкурсной основе. Очень важно то, что ставка рефинансирования позволяет влиять на процессы инфляции в стране. Если инфляция снижается, то и ставка рефинансирования снижается тоже. Так было в конце 2005 года, когда при уровне инфляции 11, 8% она составляла 12%. Год спустя инфляция снизилась до 9%, и Центробанк установил ставку рефинансирования на уровне 11%. В течение 2007 года этот показатель уменьшился сначала до 10, 5%, а затем до 10%. В 2008 году начался обратный процесс.

Такое увеличение служит индикатором роста инфляции и говорит о том, что Правительство и Центральный банк стараются предотвратить дальнейшее обесценение денег, сдерживая рост денежной массы в экономике. Таким образом, посредством изменения ставки рефинансирования Центральный банк косвенно регулирует ставки по вкладам и кредитам, которые предлагают своим клиентам кредитные организации. Коммерческие банки, разрабатывая кредитные и депозитные продукты, конечно, ориентируются в первую очередь на ставку рефинансирования. Но уровень ставки рефинансирования важен не только для банков, но и для населения. Ведь их финансовое положение напрямую зависит от состояния банковской сферы. Например, если снижается ставка рефинансирования, заемщики выиграют, так как ранее взяли кредит по меньшей ставке, чем могли бы получить в текущий период.

Вкладчики, с другой стороны, потеряют часть денег, которую могли бы получить по своим депозитам. Если ставка рефинансирования изменилась, это предупреждает о том, что очень скоро будут изменены ставки по продуктам, предлагаемым кредитными организациями своим клиентам. И это не голословное предположение, его подтверждает проведенный анализ ставок ведущих банков России. Ставка рефинансирования обычно держится чуть ниже уровня инфляции. А это значит, что вкладчики не просто проигрывают в прибылях. Это означает, что проценты по большинству вкладов ниже, чем уровень инфляции. То есть с течением времени вклады еще и обесцениваются.

Рассчет ставки рефинансирования

Ставку рефинансирования определяет текущая экономическая ситуация и уровень инфляции. В случае, когда уровень инфляции увеличивается, Центробанк поднимает ставку рефинансирования и наоборот. Происходит это так: при низкой ставке рефинансирования, кредиты довольно доступны. Ставки по кредитам небольшие и кредиты пользуются спросом. В этом случае, не придется много переплачивать за кредит. При этом можно позволить себе приобрести многое, и, не спеша отдавать долг. Для организаций это еще выгодней. Так как чем больше инвестиций попадает на благо их бизнесу, чем меньше за них процентов приходится отдавать, тем больше они смогут производить и соответственно получать больше прибили.

В результате, если люди обладают большей суммой, они смогут больше себе позволить, вследствие этого товары, как правило, дорожают. Люди приобретают все большее количество товаров. Происходит нехватка товара, продавец пользуется этим, и поднимает цену на товар. При этом начинается рост инфляции. Обесценивание денег и является инфляцией, при этом, в разные временные отрезки, на все ту же сумму денежных средств, можно приобрести различное количество одного и того же товара. Высокий уровень инфляции будет сказываться на бюджете обычных граждан. Чем уровень инфляции выше, тем больше недовольства среди людей и ниже их благосостояние. Это представляет собой угрозу для правительства страны, потому что недовольство людей может привести к смене власти. В связи с этим, ставка рефинансирования является ни чем иным как инструментом для того, чтобы влиять на уровень инфляции по стране.

Для того, что бы снизить уровень инфляции, необходимо поднять ставку рефинансирования. Почему кредиты дорожают? Они становятся не выгодными и дорогими для людей, а это имеет свое отражение на способности покупать. Средств у народа оказывается меньше и соответственно происходит меньше трат. То, что человек зарабатывает, он тратит в первую очередь на то, что ему важнее всего. Люди отказываются от деликатесных товаров и модных гаджетов. За счет этого падает рост продаж, продавцам необходимо уменьшать цены на товары. Данный факт приводит к уменьшению инфляции.

Как связаны налогообложение и ставка рефинансирования?

Отметим, что кроме вышеупомянутых обстоятельств данная ставка используется и в налогообложении. А именно, доходы, полученные от банковских депозитов с процентом выше ставки рефинансирования плюс пять пунктов — облагаются налогом. К примеру, если у вас есть депозит под пятнадцать процентов, а ставка рефинансирования десять процентов. В этом случае, для расчета мы к десяти прибавляем пять и получаем все те же пятнадцать процентов.

Тогда налог с дохода по депозиту не взимается. Но, в случае если у вас был оформлен новый вклад под шестнадцать процентов годовых при такой же ставке рефинансирования, вы заплатите налог в тридцать пять процентов с одного процента дохода, полученного по депозиту. Также, с помощью ставки рефинансирования можно рассчитать сумму компенсации, которую работодатель должен выплатить работнику при увольнении. В соответствии с законом работодатель должен произвести причитающуюся компенсационную выплату, размер которой должен быть не ниже одной трех сотой ставки рефинансирования за каждый день просрочки.

И еще одно, данная ставка используется для того, чтобы определить пени для тех граждан, которые имеют долги по налогам и сборам. Само рефинансирование представляется неким процессом, на протяжении которого заемщик должен выплачивать свой кредит, который он получил ранее при помощи нового кредита. Цель, которую преследует заемщик, при участии в процессе рефинансирования, зачастую является решение следующего ряда задач: — получить новый кредит на более привлекательных условиях, например по менее низкой ставке, что позволит заемщику снизить свои расходы. И вместе с тем, это дает ему возможность банкам изменять ставки, по которым будут аккредитоваться клиенты. Кредиты, полученные от Центробанка, для коммерческих банков являются дополнительные ресурсы для возможности кредитовать клиентов.

Где применяется ставка рефинансирования?

Во-первых, при расчете налога на доходы физических лиц от депозитных операций. Пункт 2 статьи 224 части второй Налогового кодекса РФ гласит, что налог в размере 35% уплачивается физическим лицом не со всей суммы полученных процентов, а за минусом процентов, рассчитанных по ставке рефинансирования. То есть на сумму вклада начисляется процент, указанный в договоре.

Затем рассчитывается процент по ставке рефинансирования. Разность между ними – это и есть искомая налоговая база. Налог рассчитывается за тот же период, за который начислялись проценты по вкладам в рублях. Исключение составляют срочные пенсионные вклады сроком менее 6 месяцев.

Во-вторых, ставка рефинансирования используется, когда рассчитывается материальная ответственность работодателя за задержку каких-либо выплат. В статье 236 Трудового кодекса РФ сказано, что работодатель, нарушивший сроки выплат при увольнении, выплаты зарплаты, оплаты отпуска или других причитающихся сотруднику выплат, обязан заплатить не только их, но и некую денежную компенсацию.

Эта компенсация представляет собой процент на указанную сумму в размере не менее одной трехсотой от установленной Центральным банком ставки рефинансирования. Этот процент уплачивается ежедневно до дня фактического расчета работодателя с работником. Конкретный размер может превышать указанный в Законе, но он должен быть прописан в коллективном или трудовом договоре.

В-третьих, пеня за просрочку по уплате налога или сбора тоже рассчитывается на основе ставки рефинансирования. Пеня начисляется каждый день и равна, согласно пункту 4 статьи 75 Налогового кодекса РФ, проценту от суммы неуплаченного налога или сбора. Процент этот равняется одной трехсотой ставки рефинансирования, действующей на конкретную дату.

Последние новости о снижении процентной ставки ЦБ — «Очередное понижение Ключевой ставки ЦБ РФ до 15% с 02.02.2015»

Источник: https://utmagazine.ru/posts/4629-procentnaya-stavka-refinansirovaniya.html

Сколько составляет двукратная ставка рефинансирования при расчете пени неденежного обязательства

Всякая сделка это действие, какое должна свершить сторона для кого-нибудь или чего-нибудь. Все сделки разделяются на односторонние и многосторонние. Отличие в том, что невозможно заставить совершить одностороннюю сделку, но разрешено многостороннюю. Как пример, дарственная и договор купли-продажи. Нельзя принудить подарить что-либо, но можно потребовать передачи имущества при сделке купли-продажи.

Возможность заставить иную сторону осуществить какое-то действие именуется в гражданском праве обязательством. Если присутствует обязательство, то должна наличествовать и возможность принудить исполнить обязанность либо наказать за неисполнение таковой. Одна из мер наказания как раз и представлена неустойкой. То есть неустойка это денежная санкция за неисполнение обязательств. Следовательно, применить неустойку можно в любой многосторонней сделке.

Калькулятор расчёта неустойки (пени) по двойной ключевой ставке цб рф

ВажноОсобенности вычисления неустойки Начисление процентов происходит вплоть до исполнения обязательства. Следует помнить, что необходимо брать ставку рефинансирования, существующую на момент уплаты долга, если в договоре не указан иной способ определения ставки. Необходимо отличать проценты за неисполнение или просрочку денежного обязательства (или, проще говоря, неустойку) от процентов за временное использование денежных средств, полученные по кредитному договору, коммерческому кредиту или по договору займа, т.к.неустойка имеет другую юридическую природу и, по сути, является мерой ответственности за не полное исполнение обязательства. Чтобы не перепутать неустойку с другими процентами за исполнение обязательств и правильно рассчитать неустойку по ставке рефинансирования лучше всего воспользоваться помощью грамотного юриста, который знает все тонкости такого расчета.

Как рассчитать пеню по ставке рефинансирования

По умолчанию применяется ставка на текущую дату. Но если за время просрочки ставка менялась, то расчет осуществляется с разбивкой на периоды, в которых действовали разные значения ставки. Важный нюанс в том, что годовой период определяется именно как 360 дней, а не 365. Определена эта норма Постановлением ВС РФ и ВАС РФ. Примеры вычислений суммы До 1.01.2016 применяемая ставка рефинансирования Центробанка имела собственное значение.

Расчет неустойки по ставке рефинансирования

  • Что такое неустойка?
  • Немного о ставке рефинансирования
  • Формула расчета неустойки
  • Пример расчета неустойки по кредитному договору
  • Пример расчета пени по налогам и сборам

Что такое неустойка? Статья 330 Гражданского кодекса РФ определяет понятие неустойки.

Согласно положениям статьи, это денежная сумма, которая согласно положениям закона или договора выплачивается должником при нарушении им (т.е.

Калькулятор расчета неустоек по двойному размеру от ставки цб за день просрочки

Неустойка широко используется как инструмент гражданско-правовой ответственности. Но расчет суммы сопровождается отдельными нюансами. Как в 2018 году рассчитать неустойку по ставке рефинансирования? Большинство договоров в сфере гражданско-правовых и коммерческих правоотношений обладают условием о неустойке. Этот инструмент несет обеспечительную функцию при правильном применении.

Внимание

Как рассчитывается неустойка в 2018 году при использовании ставки рефинансирования? Основные аспекты Главное предназначение неустойки в сфере гражданско-правовой ответственности это компенсирование убытков. Обеспечительная функция инструмента обусловлена рядом преимуществ. В частности неустойку взыскивают за сам факт нарушения обязательств, и нет необходимости доказывать причинение убытков.

Какую величину ставки рефинансирования применить при расчете пени? Однократная ставка

Правила расчета и взыскания законной неустойки определены статьей 395 Гражданского кодекса. 2. Когда необходим расчет пеней по ставке рефинансирования (законная неустойка)? Расчет законной неустойки потребуется, если финансовое обязательство выполнено не было, а договор не содержит положений о выплате пеней. Законодатель установил, что если даже ваш договор не содержит штрафных пеней, они все равно должны быть уплачены, но по определенному правилу.3.

Расчет неустойки в размере 1/300 ставки рефинансирования

При двойной ставке С применением двойной ставки рефинансирования вычисляется величина неустойки, когда в судебном порядке требуется уменьшить неустойку по договору. При этом формула расчета такова:Отличие от стандартной формулы в том, что в расчет принимается годовой период в календарных днях. Однократная ставка рефинансирования используется в тех случаях, когда стороны вовсе не предусмотрели в договоре условия о неустойке.

При 1/300 Расчет неустойки и одна трехсотая ставки рефинансирования – как они связаны? Ставка рефинансирования это, по сути, стоимость кредита, обладающая определенным размером. В свою очередь размер всякого кредита устанавливается в размере процентов годовых, иначе в размере процентов, начисляемых при использовании кредита в течение года. Но продолжительность неустойки, равная одному году, встречается нечасто.

Формула расчета неустойки по ставке рефинансирования

Основанием для изменения размера санкции служит статья 333 ГК РФ, согласно которой сумма может снизиться до двукратной, а в исключительных случаях — до однократной ставки. Чтобы понять, двукратная ставка рефинансирования это сколько, необходимо умножить на два значение однократной. Как рассчитать Формула расчета пени по ставке рефинансирования за просрочку платежа: Пеня = С * СP * Дн/100 * і/300,

  • где Дн — количество дней, отсчитываемых от следующего после начала просрочки дня;
  • С — общая сумма задолженности за прошедший период;
  • СР — действующая процентная ставка, назначаемая ЦБ.

Для наглядного понимания, как правильно рассчитать пени по ставке рефинансирования за каждый день просрочки, можно рассмотреть действие формулы на примере.Пример расчета пени текущего долга Текущий долг предприятия составляет 200 тысяч рублей.

Расчет пени по ставке рефинансирования

С момента начала начисления штрафа за просрочку прошло 60 дней. Действующая ставка рефинансирования составляет 11%. Пеня = 200 000 * 1/300 * 60 * 11/100 = 4 400 Сумма начислений составит 4 400 рублей. С учетом общей задолженности, предприятию необходимо оплатить 204 400 рублей.

Данное значение справедливо только на момент произведения расчета. С каждым днем сумма увеличивается. На сайте ЦБ РФ доступна таблица, показывающая динамику изменения величины ставки за текущий период. Если установлена величина взыскания Для примера расчета, установленной законом величины взыскания, можно рассмотреть случай с задолженностью по уплате налогов.

Используемая для расчета формула выглядит таким образом:На практическом примере расчет можно представить так: Задолженность по коммунальным услугам 5 000 рублей Длительность просрочки (со следующего дня после крайнего срока по дату реальной оплаты) 10 дне Согласно указанной формуле в этом случае получается:Таким образом, сумма к оплате составит 5 000 рублей долга плюс 15 рублей пени. По ОСАГО При начислении неустойки по ОСАГО руководствоваться следует договором и ФЗ «Об ОСАГО». В соответствии с договором рассчитывается неустойка в виде пени за каждый возникающий день просрочки в случае нарушения страховщиком сроков страховой выплаты. Расчет осуществляется как 1 % от полагающейся к выплате страховой суммы. К примеру, должно быть выплачено по требованию о возмещению 200 000 рублей. Потому для неустойки период исчисляется исходя из числа дней.

Поскольку в году 365-366 дней, то для определения неустойки за один день общий размер неустойки делится на 365/366, то есть на число календарных дней года. 1/300 это определение неустойки посредством деления ее размера на 300. То есть фактически можно рассчитать 1/150 иди 1/50. Величина 1/300 может быть рассчитана от любого значения – суммы договора или стоимости объекта и т. При расчете неустойки 1/300, как правило, применяется, если не оговорен процент неустойки. По коммунальным платежам При расчете неустойки по оплате за коммунальные услуги рассчитывается именно пеня при учете текущей ставки рефинансирования Центрального банка.

Что касается диспозитивной нормы, то величина неустойки определяется законом, если иное не предусмотрено договором. Размер неустойки может изменяться, но только в сторону повышения (п.2 ст.332 ГК РФ). Чем отлична неустойка от пени и штрафа? Фактически ничем, но неустойка это общее определение для штрафа и пени, то есть их совокупность.

Но если взаимозаменять понятия «штраф» и «пеня», то это абсолютно неправильно. Штраф это фиксированная сумма за несоблюдение условий договора. А пеня это санкция за продолжение нарушения и размер пени увеличивается пропорционально периоду длительности нарушения. Таким образом, при нарушении договорных обязательств можно применять штраф, пеню или их совокупность. Все это признается неустойкой. В каких случаях начисляется В гражданской сфере правоотношения сторон базируются на сделках, которые в свою очередь оформляются договорами.

Источник: http://advokat-rybakova.ru/skolko-sostavlyaet-dvukratnaya-stavka-refinansirovaniya-pri-raschete-peni-nedenezhnogo-obyazatelstva/

1/300 ставки рефинансирования

Want create site? Find Free WordPress Themes and plugins. Очень часто ставка рефинансирования, устанавливаемая Центробанком России, используется не только для того, чтобы определять стоимость основных банковских услуг – кредитом и платежей по депозитам, но и для расчета суммы налогов, которые необходимо оплатить, а также определения суммы пеней, штрафов, неустоек, которые должны будут выплатить те, кто нарушил условия договора.

Обычно применяются коэффициент 1/300 ставки рефинансирования или 1/150 ставки рефинансирования. Про второй вариант будет предложена отдельная статья, а вот первый случай предлагаем рассмотреть более подробно.

В каких случаях применяется оплата одной трехсотой ставки рефинансирования?

Эта сумма зависит от ставки рефинансирования. Если на сегодняшний день ее значение составляет 9% (именно на таком уровне ее определил Центробанк РФ 19 июня 2017 года), то очень легко посчитать, сколько это – 1/300 ставки рефинансирования. 9% / 300 = 0,03% процента в день.

Рассмотрим конкретный пример, как посчитать 1 300 ставки рефинансирования. Если одна компания не оплатила другой компании за товары на сумму 100 тыс. рублей, то ежедневно до тех пор, пока они не рассчитаются, к основной сумме будет прибавляться 100 000 х 0,03% = 30 рублей. И пусть в масштабе одного дня это немного, но в масштабе месяцев или кварталов суммы могут получиться значительными.

Точно такие же расчеты производятся, если работодатель не рассчитался с сотрудником в рамках заработной платы – за каждый день просрочки работник может начислять пеню. Однако назначить ее выплату может только суд, и то в случае, если вся доказательная база будет представлена надлежащим образом.

Кроме того, если обязательства по уплате налогов уже наступили, а предприятие так их и не выплатило, то первые 30 дней просрочки сумма к оплате будет увеличиваться на 1/300 ставки рефинансирования в день. После того, как 30 дней закончатся, коэффициент изменится на 1/150 ставки рефинансирования.

Еще одна сфера, где применяется данный коэффициент, — это договор долевого участия. Если застройщик задержал сдачу дома, то за каждый день просрочки он обязан будет заплатить 1/300 ставки рефинансирования от общей суммы договора. Здесь уже вступают в силу более солидные цифры и реально большое количество вкладчиков, так что потери могут быть колоссальными.

Калькулятор неустойки 1/300 ставки рефинансирования

Для того чтобы не занимать себя ежедневными расчетами пени, можно использовать калькулятор, который сам знает, как посчитать 1/300 ставки рефинансирования. Он запрограммирован таким образом, чтобы сделать расчет пени удобным и комфортным для любого пользователя – даже для того, который мало знаком с финансовыми расчетами.

Как же действует калькулятор процентов 1/300 ставки рефинансирования? Для того чтобы получить искомую сумму пени, штрафов или неустоек, вам необходимо:

  • ввести в соответствующую ячейку значение общей суммы долга;
  • ввести в другую ячейку значение количества дней, на которые распространяется просрочка оплаты;
  • нет необходимости вводить ставку рефинансирования или формулу расчета – это данные уже вбиты внутри заложенного механизма, и расчет проводится автоматически.

Возникает резонный вопрос: где же можно найти калькулятор, который делает расчет пени 1/300 ставки рефинансирования? Многочисленные сайты в сети, посвященные финансовым и банковским вопросам, содержат такой калькулятор, так что найти его не составит труда.

В результате проработки вопроса о том, как рассчитать 1 300 ставки рефинансирования, мы рассмотрели все возможные варианты, в которых работает эта формула:

  • при задержках в оплате согласно договору купли-продажи;
  • при несвоевременной выплате заработной платы;
  • при просрочке по оплате налоговых обязательств;
  • при задержках в сдаче жилой недвижимости застройщиком в рамках договоров долевого участия.

Кроме того, мы ознакомили вас с механизмом работы калькулятора, который делает расчет одной трехсотой ставки рефинансирования.

Источник: http://pr-credit.ru/1300-stavki-refinansirovaniya/

Рефинансирование потребительских кредитов: как снизить ставки по займу

Рефинансирование потребительских кредитов других банков поможет снизить проценты по займу: смотрите, как выгоднее провести рефинансирование.

Рефинансирование потребительских кредитов – в сущности, обычный займ, который берется для оплаты уже действующего кредита или даже нескольких займов.

В последнее время все больше людей стали прибегать к рефинансированию потребительских кредитов, поскольку это выгодно для клиентов.

А банки начали активно предлагать клиентам программы по рефинансированию кредитов других банков, поскольку они тоже в накладе не остаются, получая тем самым законопослушных заемщиков, готовых платить выгодный им процент.

Рассмотрим, как можно грамотно сократить выплаты и процентную ставку, а также о том, как лучше провести рефинансирование кредитов других банков.

Рефинансирование кредитов физическим лицам: варианты

Как перевести кредит в ВТБ 24 из другого банка

Программы рефинансирования займов сегодня наиболее распространены в потребительском кредитовании: кредитах наличными и кредитных картах. Однако можно рефинансировать также ипотеку.

Кто может взять кредит на рефинансирование? Какая самая низкая ставка?

Возможность рефинансирования напрямую зависит от качества обслуживания заемщиком рефинансируемых займов. Например, в качестве требования банка, который выдает займ на рефинансирование кредитов других банков, может выступать отсутствие просрочек по займам на протяжении последних 6 месяцев или года.

Виды рефинансирования потребительских кредитов банков

Рефинансирование кредитов других банков в Россельхозбанке

Рефинансированием кредитов других банков можно добиться различных целей.

Рефинансирование кредита под меньшую ставку

Если клиент брал займ в период более высоких ставок, а теперь банки предлагают куда меньшие, то можно оформить кредит на рефинансирование имеющегося. Другими словами, возьмете новый в размере текущей задолженности по тому займу, который хотите перевести под более низкую ставку и будете уже должны иному банку ту же сумму, но под меньший процент.

Рефинансирование кредитов под новые условия

Заемщик также может не только снизить процентную ставку, но и изменить прочие условия по кредиту. Например, отказаться от страховки, изменить валюту платежа.

Консолидирование кредитов

Благодаря рефинансированию можно объединить много мелких и дорогих кредитов в один более длительный по сроку и под меньшую ставку. Но подобная операция будет иметь больший смысл, если экономию вы будете пускать на досрочное погашение, поскольку чем дольше срок кредита, тем больше переплата.

Рефинансирование кредитов других банков: как лучше

Перекредитование в Сбербанке: как рефинансировать потребительский кредитПланируя взять займ для рефинансирования кредита другого банка, следует в первую очереди изучить предложения разных банков. Выбирать наиболее подходящее, исходя из цели рефинансирования. Например, у нового предложения может быть ниже процентная ставка или ежемесячный платеж, меньше или больше срок кредитования.

Дальше – все, как с получением обычного кредита, разве что в дополнение к стандартному набору документов, подтверждающих доход и занятость, банк попросит копии кредитных договоров или какие-то другие бумаги по рефинансируемым кредитам.

После получения положительного решения банк перечисляет кредитные денежные средства в банки, кредиты которых предполагается рефинансировать. Клиент пишет заявления на досрочное погашение рефинансируемого кредита или закрытие лимита по кредитной карте и предоставляет в банк документы о погашении. На этом процесс рефинансирования кредита завершен.

Источник: http://10bankov.net/credits/refinansirovanie-potrebitelskih-kreditov-bankov.html

Leave a Reply

Ваш e-mail не будет опубликован. Обязательные поля помечены *